隨著(zhù)ARM架構在移動(dòng)終端市場(chǎng)的快速普及，并逐漸開(kāi)始進(jìn)軍桌面市場(chǎng)，三星有望獲得更多半導體業(yè)務(wù)收入，甚至有可能超越英特爾，成為全球最大半導體公司。但在此過(guò)程中，仍要面臨諸多挑戰。
市場(chǎng)前景
三星(微博)已經(jīng)成為電視機和智能手機的全球領(lǐng)導者，現在又開(kāi)始向英特爾發(fā)起挑戰，希望奪取全球第一大半導體公司的寶座。三星之所以有這種底氣，是因為該公司生產(chǎn)的邏輯芯片在增速迅猛的智能移動(dòng)終端市場(chǎng)份額不菲。
英特爾主導了CPU市場(chǎng)，在全球PC市場(chǎng)的普及率高達80%，但未來(lái)的增長(cháng)卻要依靠應用處理器。
據野村證券測算，到2014年底前，應用處理器將保持40%的年增速，而PC處理器同期的增速僅為個(gè)位數。據投資公司NH Investment & Securities測算，到2015年，全球應用處理器市場(chǎng)規模將較目前增長(cháng)3倍，達到330億美元，而CPU市場(chǎng)則會(huì )萎縮逾10%，約為340億美元。
對于三星、高通(微博)、德州儀器(微博)等應用處理器制造商，以及移動(dòng)芯片設計商ARM而言，這都是一項利好。英特爾尚未在移動(dòng)芯片市場(chǎng)確立自己的地位。
三星是電腦存儲芯片市場(chǎng)的領(lǐng)導企業(yè)，但該公司正在改造部分存儲芯片生產(chǎn)線(xiàn)，轉而生產(chǎn)邏輯芯片，并將投資近20億美元，在韓國新建邏輯芯片工廠(chǎng)。此舉顯然是為了充分把握智能手機和平板電腦的快速增長(cháng)機遇。對于規模達3110億美元的全球半導體行業(yè)而言，這兩類(lèi)設備將成為重要增長(cháng)點(diǎn)。
“隨著(zhù)CPU和應用處理器的界限逐漸模糊，整體的競爭格局將會(huì )改變，英特爾試圖生產(chǎn)移動(dòng)芯片，而基于A(yíng)RM的應用處理器則在向CPU的性能靠攏。這表明三星的最終目標可能是英特爾和高通。”投資公司HMC Investment & Securities分析師格雷格·諾霍(Greg Nho)說(shuō)。
業(yè)務(wù)對比
市場(chǎng)研究公司iSuppli分析師弗朗西斯·賽德克(Francis Sideco)預計，三星的半導體產(chǎn)出可能超越英特爾。“這有可能，”他說(shuō)，“但三星不能將應用處理器的客戶(hù)局限于自己和蘋(píng)果。而且，英特爾在移動(dòng)市場(chǎng)的希望也必須徹底破滅。”
三星已經(jīng)在應用處理器市場(chǎng)搶占先機，為全球最暢銷(xiāo)的智能手機和平板電腦供應芯片，包括iPhone、iPad以及三星自己的Galaxy系列產(chǎn)品。
英特爾在這一市場(chǎng)的表現卻乏善可陳。今年4月，鮮為人知的印度Lava International公司推出了Xolo X900，成為首款采用英特爾Medfiled芯片的智能手機。聯(lián)想、摩托羅拉移動(dòng)等企業(yè)的部分智能手機也采用了英特爾芯片。這將幫助英特爾打開(kāi)進(jìn)軍移動(dòng)市場(chǎng)的大門(mén)，但尚未對蘋(píng)果A5、高通Snapdragon和三星Exynos等主流移動(dòng)芯片構成挑戰。
“英特爾在移動(dòng)市場(chǎng)的規模和發(fā)展速度仍然有待觀(guān)察。我認為這未必能引發(fā)轟動(dòng)，或許只是一個(gè)概念驗證而已。”證券公司JMP Securities分析師亞歷克斯·郭納(Alex Gauna)說(shuō)。
ARM崛起
英特爾眼睜睜地看著(zhù)長(cháng)期合作伙伴微軟與ARM結盟，共同挑戰蘋(píng)果。作為移動(dòng)市場(chǎng)最流行的芯片架構，ARM更適合Windows 8平板電腦，該系統有望于今年第四季度發(fā)布。ARM是英特爾的競爭對手，而且在智能手機和平板電腦芯片市場(chǎng)占據主導，因此微軟與ARM結盟表明科技行業(yè)的權力重心已經(jīng)逐漸偏離Wintel聯(lián)盟。
“三星認為，隨著(zhù)Windows 8的發(fā)布，移動(dòng)處理器市場(chǎng)的增長(cháng)將繼續加快，并將推動(dòng)ARM架構應用處理器的普及。這也是該公司積極擴張產(chǎn)能的一大原因。”NH investment & Securities分析師Lee Sun-tae說(shuō)。
從長(cháng)期來(lái)看，這還表明應用處理器可能被用于PC，從而挺進(jìn)英特爾的老巢。
“ARM架構的應用處理器能耗效率較高，而英特爾芯片雖然性能強大，但卻需要提升能耗效率，二者將展開(kāi)正面沖突。因此三星有望在CPU市場(chǎng)獲得立足點(diǎn)，從而直接挑戰英特爾。”證券公司Korea Investment & Securities分析師Seo Won-seok說(shuō)。
英特爾現狀
據iSuppli統計，英特爾去年芯片收入達到487億美元，較排名第二的三星高出200億美元，市場(chǎng)份額達9.2%。
“追趕英特爾不僅需要在存儲市場(chǎng)實(shí)現大幅增長(cháng)，還要等待英特爾發(fā)展遇阻。”iSuppli分析師麥克·霍華德(Mike Howard)說(shuō)，“三星很難在存儲芯片市場(chǎng)繼續提升市場(chǎng)份額，但從長(cháng)期來(lái)看，英特爾和其他大型存儲芯片公司可能會(huì )組建聯(lián)盟，挑戰三星。”
2001年，英特爾的全球半導體市場(chǎng)份額為14.9%，三星僅為3.9%。當英特爾份額停滯不前時(shí)，三星的份額卻超過(guò)了9%，迫使英特爾開(kāi)展收購，并向存儲芯片領(lǐng)域擴張。得益于NAND閃存芯片的銷(xiāo)售，以及對英飛凌無(wú)線(xiàn)芯片部門(mén)的收購，英特爾去年的市場(chǎng)份額達到十年新高。
但三星又開(kāi)始縮小與英特爾的差距，并有望將更多存儲芯片產(chǎn)能，改造成智能手機和平板電腦芯片生產(chǎn)線(xiàn)。
英特爾在生產(chǎn)技術(shù)上擁有2年的領(lǐng)先優(yōu)勢，因此正在加快利用這種技術(shù)優(yōu)勢生產(chǎn)移動(dòng)芯片。該公司已經(jīng)將今年的資本開(kāi)支預期上調了約17%，計劃在亞利桑那州建設50億美元的工廠(chǎng)，生產(chǎn)15納米芯片。
等到新的邏輯芯片工廠(chǎng)明年末完工時(shí)，三星計劃利用20納米和14納米工藝生產(chǎn)芯片。
“盡管ARM陣營(yíng)到2013年也有可能實(shí)現22或20納米工藝，但英特爾已經(jīng)領(lǐng)先一步，今年就已經(jīng)推出了22納米的Ivy Bridge CPU。”野村證券分析師在最近的報告中寫(xiě)道。
該公司還補充道：“但現在就預測誰(shuí)將成為贏(yíng)家，或者英特爾是否能夠威脅ARM陣營(yíng)，還為時(shí)尚早。原因是ARM架構的能耗效率無(wú)疑領(lǐng)先英特爾的x86應用處理器，生產(chǎn)成本也更低。”
三星挑戰
三星最大的挑戰是擴大移動(dòng)應用處理器的適用范圍，不再局限于自家產(chǎn)品和蘋(píng)果產(chǎn)品，尤其要向增速更快的低端智能手機市場(chǎng)擴張。
“三星首先要解決的是擴大客戶(hù)來(lái)源，為各種客戶(hù)生產(chǎn)標準芯片，就像高通、德州儀器和Nvidia那樣。”HMC的諾霍說(shuō)。這些企業(yè)的芯片被LG、HTC和摩托羅拉移動(dòng)廣泛采用。
隨著(zhù)新生產(chǎn)線(xiàn)即將于2013年投產(chǎn)，加之三星開(kāi)始尋找新的移動(dòng)芯片客戶(hù)，該公司與英特爾和臺積電之間的競爭還將更加激烈，后者為高通和德州儀器代工。但三星的軟肋在于，該公司與部分客戶(hù)存在競爭關(guān)系，可能因此削弱其業(yè)務(wù)開(kāi)發(fā)能力。
三星與蘋(píng)果的移動(dòng)專(zhuān)利大戰就凸顯出這種關(guān)系的復雜性，盡管在法庭上劍拔弩張，但三星卻為蘋(píng)果供應很多零部件。有業(yè)內人士懷疑，蘋(píng)果可能會(huì )因此放棄三星，轉而通過(guò)臺積電或英特爾代工芯片。
事實(shí)上，蘋(píng)果去年已經(jīng)加大了從日本爾必達采購的DRAM芯片數量，降低了對三星的依賴(lài)。三星為iPhone和iPad供應的零部件包括移動(dòng)處理器、DRAM芯片、NAND芯片以及顯示屏。
三星近期經(jīng)歷了管理層動(dòng)蕩，零部件主管權五鉉被提拔為CEO。外界認為，此舉正是為了解決上述擔憂(yōu)。“三星希望通過(guò)增大零部件業(yè)務(wù)的話(huà)語(yǔ)權，緩解零部件客戶(hù)的擔憂(yōu)。”投資銀行Bernstein分析師馬克·紐曼(Mark Newman)說(shuō)。 |
